Компания Carlisle Companies Incorporated является производителем и поставщиком продуктов и решений для строительных оболочек в США, Европе, Северной Америке, Азии, на Ближнем Востоке, в Африке и в других странах. Она работает через два сегмента: Carlisle Construction Materials и Carlisle Weatherproofing Technologies. Компания производит однослойные кровельные материалы, а также гарантированные кровельные системы и аксессуары, включая мембраны из этилен-пропиленового диена мономера, термопластичного полиолефина и поливинилхлорида, полиизоизоляцию, а также конструктивные металлические кровельные и стеновые панели для коммерческих и жилых зданий. Также она предлагает решения для строительных оболочек, включая высокоэффективные гидроизоляционные и влагозащитные продукты, защитные кровельные подкладки, полностью интегрированные жидкие и листовые паро-/воздушные барьеры, герметики/грунтовки и системы фартуков, кровельные покрытия и мастики, системы пенополиуретанового распыления и покрытия, блоки из экструдированного полистирола и специализированные продукты для систем HVAC. Продукция компании продается под брендами Carlisle SynTec, Versico, WeatherBond, Hunter Panels, Resitrix и Hertalan. Carlisle Companies Incorporated была основана в 1917 году и имеет штаб-квартиру в Скоттсдейле, штат Аризона.

Carlisle Companies Incorporated

Смотря сегодня на изменения в количестве акций на неделю среди всех ETFs, охваченных на ETF Channel, выделяется Invesco S&P MidCap Quality ETF (Symbol: XMHQ), где мы зафиксировали приблизительный отток в 229,3 миллиона долларов — это снижение на 4,2% по сравнению с прошлой неделей (с 52,180,000 до 50,000,000). Среди крупнейших составляющих XMHQ сегодня в торговле Carlisle Companies Inc. (Symbol: CSL) снизилась примерно на 0,1%, Medpace Holdings Inc (Symbol: MEDP) упала примерно на 3,2%, а United Therapeutics Corp (Symbol: UTHR) поднялась примерно на 0,1%. Для полного списка активов посетите страницу XMHQ Holdings » На графике ниже показана цена XMHQ за последний год по сравнению с 200-дневной скользящей средней:
Смотря на график выше, низкая точка XMHQ в его 52-недельном диапазоне составляет 80,60 доллара за акцию, а 52-недельный максимум — 109,79 доллара — это сопоставимо с последней сделкой на уровне 104,65 доллара. Сравнение последней цены акции с 200-дневной скользящей средней также может быть полезной техникой технического анализа — узнайте больше о 200-дневной скользящей средней ».
Бесплатный отчет: Топ 8%+ дивидендов (ежемесячная выплата)
Биржевые инвестиционные фонды (ETFs) торгуются так же, как и акции, но вместо "акций" инвесторы фактически покупают и продают "единицы". Эти "единицы" могут обмениваться так же, как акции, но также могут создаваться или уничтожаться в зависимости от спроса инвесторов. Каждую неделю мы отслеживаем изменения в количестве акций на неделе, чтобы следить за ETF, испытывающими заметные притоки (создание многих новых единиц) или оттоки (уничтожение многих старых единиц). Создание новых единиц означает, что нужно будет приобрести основные активы ETF, в то время как уничтожение единиц подразумевает продажу основных активов, поэтому крупные потоки также могут повлиять на отдельные компоненты, удерживаемые в ETF.
Также смотрите:
Наиболее доходные BDC
Фонды, удерживающие HIG
KEF Видео
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Invesco s&p midcap quality etf испытывает большие оттоки средств.

Смотрев на основные активы ETF в нашем универсуме охвата на ETF Channel, мы сравнили торговую цену каждого актива со средней целевой ценой аналитиков на 12 месяцев вперед и вычислили взвешенную среднюю подразумеваемую целевую цену аналитиков для самого ETF. Для Xtrackers MSCI USA Climate Action Equity ETF (Тикер: USCA) мы обнаружили, что подразумеваемая целевая цена аналитиков для ETF на основе его основных активов составляет $45.57 за единицу. 

С учетом того, что USCA торгуется по недавней цене около $41.23 за единицу, это означает, что аналитики ожидают роста на 10.52% для этого ETF, исходя из средних целевых цен аналитиков по основным активам. Три из основных активов USCA с заметным потенциалом роста относительно их целевых цен аналитиков — это Carlisle Companies Inc. (Тикер: CSL), Gartner Inc (Тикер: IT) и Mondelez International Inc (Тикер: MDLZ). Хотя CSL торговался по недавней цене $331.54 за акцию, средняя целевая цена аналитиков на 22.98% выше и составляет $407.71 за акцию. Аналогично, IT имеет потенциал роста 19.76% от недавней цены акции $251.00, если будет достигнута средняя целевая цена аналитиков $300.60 за акцию, а аналитики в среднем ожидают, что MDLZ достигнет целевой цены $73.96 за акцию, что на 17.07% выше недавней цены $63.17. Ниже представлен график истории цен за двенадцать месяцев, сравнивающий фондовый рынок CSL, IT и MDLZ:

Ниже представлена сводная таблица текущих целевых цен аналитиков, обсужденных выше:
Название
Тикер
Недавняя цена
Средняя целевая цена аналитиков на 12 месяцев
% Потенциал роста до цели
Xtrackers MSCI USA Climate Action Equity ETF
USCA
$41.23
$45.57
10.52%
Carlisle Companies Inc.
CSL
$331.54
$407.71
22.98%
Gartner Inc
IT
$251.00
$300.60
19.76%
Mondelez International Inc
MDLZ
$63.17
$73.96
17.07%

Оправданы ли эти целевые цены аналитиков или они чрезмерно оптимистичны относительно того, где будут торговаться эти акции через 12 месяцев? Имеют ли аналитики обоснование для своих целевых цен или они не успевают за последними событиями в компании и отрасли? Высокая целевая цена относительно торговой цены акции может отражать оптимизм относительно будущего, но также может быть предвестником понижения целевой цены, если эти цели являются пережитком прошлого. Эти вопросы требуют дальнейшего исследования со стороны инвесторов.

Также см.:
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Аналитики ожидают 11% роста для активов usca.

Инвесторы компании Carlisle Companies Inc. (тикер: CSL) сегодня увидели, как начали торговаться новые опционы с истечением 21 ноября. В Stock Options Channel наша формула YieldBoost проанализировала цепочку опционов CSL и выделила один пут и один колл контракт, представляющие особый интерес. 

Пут контракт со страйком $330,00 имеет текущую заявку в $17,20. Если инвестор решит продать этот пут контракт для открытия позиции, он обязуется купить акции по цене $330,00, но также получит премию, что приведет к базовой стоимости акций в $312,80 (до вычета комиссий брокера). Для инвестора, уже заинтересованного в покупке акций CSL, это может стать привлекательной альтернативой покупке по цене $332,07 за акцию сегодня. 

Поскольку страйк $330,00 представляет собой приблизительную скидку в 1% относительно текущей цены торговли акциями (иначе говоря, он находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что пут контракт истечет без стоимости. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) предполагают, что вероятность этого составляет 56%. Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они изменяются, публикуя график этих данных на нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта. Если контракт истечет без стоимости, премия составит 5,21% доходности на денежные вложения или 29,71% в годовом исчислении — в Stock Options Channel мы называем это YieldBoost.

Ниже представлен график, показывающий историю торговли Carlisle Companies Inc. за последние двенадцать месяцев, с выделением зеленым цветом места расположения страйка $330,00 относительно этой истории: 

Обращаясь к стороне коллов в цепочке опционов, колл контракт со страйком $340,00 имеет текущую заявку в $17,40. Если инвестор решит купить акции CSL по текущей цене $332,07 за акцию, а затем продать этот колл контракт как "защищенный колл", он обязуется продать акции по цене $340,00. Учитывая, что продавец колла также получит премию, это приведет к общей доходности (исключая дивиденды, если таковые имеются) в 7,63%, если акции будут выкуплены по истечению 21 ноября (до вычета комиссий брокера). Конечно, значительная прибыль может быть упущена, если акции CSL действительно поднимутся, что делает важным анализ истории торговли Carlisle Companies Inc. за последние двенадцать месяцев, а также изучение бизнес-фундаменталов. Ниже представлен график, показывающий историю торговли CSL за последние двенадцать месяцев, со страйком $340,00, выделенным красным цветом:

Учитывая, что страйк $340,00 представляет собой приблизительную премию в 2% относительно текущей цены торговли акциями (иначе говоря, он находится вне денег на этот процент), также существует вероятность, что контракт защищенного колла истечет без стоимости, в этом случае инвестор сохранит как свои акции, так и полученную премию. Текущие аналитические данные (включая греческие показатели и подразумеваемые греческие показатели) предполагают, что вероятность этого составляет 51%. На нашем сайте на странице деталей контракта для этого контракта Stock Options Channel будет отслеживать эти шансы со временем, чтобы увидеть, как они изменяются, и публиковать график этих данных (история торговли контрактом также будет отображена на графике). Если контракт защищенного колла истечет без стоимости, премия составит 5,24% дополнительной доходности для инвестора или 29,86% в годовом исчислении, что мы называем YieldBoost.

Подразумеваемая волатильность в примере пут контракта составляет 37%, в то время как подразумеваемая волатильность в примере колл контракта составляет 40%. 

Тем временем, мы рассчитываем фактическую волатильность за последние двенадцать месяцев (учитывая последние 250 торговых дней закрытия, а также сегодняшнюю цену в $332,07) на уровне 36%. Для получения дополнительных идей о контрактах пут и колл, которые стоит рассмотреть, посетите StockOptionsChannel.com. 

Также смотрите:
История сплитов
Фонды, владеющие BSWN
Целевая цена BEL

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Начало торгов опционами csl с 21 ноября

Компания 3M MMM в последнее время испытывает слабость в своем потребительском сегменте. Сегмент сообщил о доходах в размере 1,27 миллиарда долларов во втором квартале 2025 года, что почти на уровне прошлого года. Эта производительность следует за снижением доходов на 1,4% в первом квартале и примерно на 2% в 2024 году. Непрекращающаяся слабость на потребительских розничных рынках, обусловленная сдержанными расходами на товары длительного пользования, остается основным негативным фактором на протяжении нескольких кварталов. 

Слабость в бизнесе упаковочных решений вызывает беспокойство для потребительского сегмента. Также продолжающаяся слабость в бизнесе автопроизводителей (OEM), связанная с низкими темпами сборки автомобилей, особенно в Европе и США, продолжает оказывать давление на производительность сегмента. 

Розничные торговцы внимательно следят за тенденциями спроса и ограничивают запасы, что снизило спрос на продукты в нескольких потребительских категориях. MMM запустила новые продукты под брендами, включая Scotch-Brite, ScotchBlue, Command и Filtrete, но они пока не принесли значительного увеличения продаж из-за слабого розничного спроса. 

С другой стороны, сегмент безопасности и промышленности 3M показывает хорошие результаты, благодаря сильным показателям в области личной безопасности, гранул для кровли, промышленных клеев и лент, абразивов и электрических рынков. Также ожидаются улучшения в обслуживании и увеличенные инвестиции в рекламу и мерчандайзинг, что должно поддержать производительность MMM в ближайшей перспективе. 

Сегментный обзор конкурентов MMM 
Среди основных конкурентов 3M, Honeywell International Inc. HON наблюдает устойчивую динамику в своем сегменте решений в области энергетики и устойчивого развития, благодаря постоянной силе в бизнесе UOP, специализированной химии и материалах. Во втором квартале 2025 года доходы сегмента Honeywell увеличились на 15% по сравнению с прошлым годом. Это составило примерно 17,8% от общих доходов Honeywell за квартал. 

Другой конкурент MMM, компании Carlisle Companies Incorporated CSL, сегмент строительных материалов Carlisle извлекает выгоду из устойчивого спроса на продукты для перекрытия крыш и здоровой строительной активности. Также увеличение продаж на рынке нежилого строительства в США и Европе является хорошим знаком для сегмента Carlisle. Доходы от подразделения Carlisle увеличились на 0,6% по сравнению с прошлым годом во втором квартале 2025 года. 

Обзор Zacks для MMM 
Акции 3M выросли на 20,4% за последний год по сравнению с ростом отрасли на 3%. 

С точки зрения оценки, 3M торгуется с прогнозируемым коэффициентом цена/прибыль 19,36X, что выше среднего по отрасли 17,10X. MMM имеет оценку по стоимости D. 

Консенсус-прогноз Zacks для прибыли MMM увеличился за последние 60 дней. 

В настоящее время акции MMM имеют рейтинг Zacks #3 (Удерживать). Вы можете увидеть полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) здесь. 

5 акций, готовых удвоиться 
Каждая из них была отобрана экспертом Zacks как любимая акция №1 с потенциальным ростом на 100% и более в течение следующего года. Хотя не все рекомендации могут быть успешными, предыдущие рекомендации выросли на +112%, +171%, +209% и +232%. 

Большинство акций в этом отчете не попадают в поле зрения Уолл-стрит, что предоставляет отличную возможность войти на начальном этапе. 

Сегодня посмотрите на эти 5 потенциальных хитов >> 
Хотите последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет. 

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Подразделение потребительских товаров 3m пострадало от слабого спроса: каковы перспективы?

Инвесторы 3M Company (MMM) в последнее время наблюдают за некоторыми краткосрочными приростами акций. Акции многоотраслевой технологической компании выросли на 22,3% с начала года, что превышает рост индексного фонда S&P 500 и отрасли Zacks Diversified Operations, составивший 8,3% и 0,5% соответственно. Компания также обошла по результатам таких игроков отрасли, как Carlisle Companies Incorporated (CSL) и Honeywell International Inc. (HON), которые показали рост на 4,3% и снижение на 3,9% соответственно за тот же период.

Закрывшись на уровне $157,85 в последней торговой сессии, акции торгуются ниже своего 52-недельного максимума в $164,15, но значительно выше своего 52-недельного минимума в $121,98. Акции 3M торгуются выше как своих 50-дневных, так и 200-дневных скользящих средних, что свидетельствует о сильной восходящей динамике и стабильности цен. Это отражает позитивный рыночный настрой и уверенность в финансовом состоянии компании и ее долгосрочных перспективах.

Впечатляющие результаты компании в значительной степени обусловлены ее сильными позициями и улучшением условий на рынках транспорта, промышленных клеев, аэрокосмической, оборонной и электротехнической отраслей.

На данный момент самым сильным драйвером бизнеса 3M является уверенная динамика в сегменте безопасности и промышленности, поддерживаемая спросом на средства индивидуальной защиты, кровельные гранулы, промышленные клеи и ленты, абразивы и электротехнические товары. 

Стабильный спрос на продукцию в области электрической инфраструктуры, такую как аксессуары для кабелей среднего напряжения и изоляционные ленты, обещает хорошие результаты для сегмента в ближайшие кварталы. Также рост спроса на решения для соединения в промышленности и электронике будет способствовать его развитию. Органические продажи сегмента увеличились на 2,5% по сравнению с прошлым годом в первые шесть месяцев 2025 года.

Сегмент транспорта и электроники также наблюдает положительную динамику, поддерживаемую спросом на рынках транспорта и аэрокосмической отрасли. Устойчивый спрос на электронику, аэрокосмическую и оборонную продукцию, а также на личные автомобили и коммерческую графику, обусловленный спросом на новые продукты и расширением охвата продаж, приносит пользу сегменту. 

Скорректированные органические доходы сегмента выросли на 1% во втором квартале. Поддерживаемая стабильностью в своих бизнесах, компания предоставила позитивный прогноз. На 2025 год она ожидает, что общие скорректированные органические продажи вырастут на 2% по сравнению с прошлым годом.

3M также проводит структурные реорганизационные действия, чтобы уменьшить размер своего корпоративного центра, оптимизировать свое географическое присутствие, упростить цепочку поставок и оптимизировать производственные роли в соответствии с объемами производства. Она ожидает завершения этих действий к 2025 году, что принесет ежегодную экономию до налогообложения. В первые шесть месяцев 2025 года эти действия, вместе с сильным органическим объемом и производительностью, увеличили скорректированную операционную маржу 3M на 250 базисных пунктов по сравнению с прошлым годом до 24%.

MMM продолжает сосредотачиваться на вознаграждении своих акционеров через выплаты дивидендов и выкуп акций. В первые шесть месяцев 2025 года она использовала $786 миллионов на выплаты дивидендов и $2,2 миллиарда на выкуп акций. Также в 2024 году она выплатила дивиденды на сумму $2 миллиарда и выкупила акции на сумму $1,8 миллиарда. В феврале 2025 года квартальные дивиденды были увеличены на 4%.

Слабость на потребительских розничных рынках, вызванная снижением потребительских расходов, остается предметом беспокойства. Это отражено в результатах потребительского сегмента, которые остались относительно стабильными в первой половине 2025 года. В частности, наблюдалась слабость в бизнесе упаковки. Также постоянная слабость в бизнесе автопроизводителей, связанная с низкими темпами производства автомобилей, особенно в Европе и США, вызывает беспокойство для 3M.

На конец второго квартала 2025 года долгосрочные обязательства 3M были высоки и составили $12,5 миллиарда, что отражает увеличение на 1,6% по сравнению с предыдущим периодом. Также процентные расходы в первой половине года остались высокими и составили $492 миллиона. Краткосрочные заимствования и текущая часть долгосрочного долга составили $669 миллионов. Соотношение долгосрочного долга к капиталу 3M в настоящее время составляет 74,1%, что значительно выше, чем 54% в отрасли. Высокий уровень задолженности, если его не контролировать, может увеличить финансовые обязательства и негативно сказаться на рентабельности в ближайшие кварталы.

Компания также подвергается нескольким судебным разбирательствам, включая иски по поводу берушей. Она выделила значительные средства для разрешения этих споров, так как текущие судебные процессы могут привести к дополнительным расходам.

MMM торгуется с премией по сравнению с отраслевыми конкурентами с ожидаемым 12-месячным коэффициентом цена/прибыль (P/E) 19,29X. Текущая оценка выше ее пятилетнего медиана 15,98X и превышает более широкий коэффициент отрасли 16,40X. В то время как конкурент Carlisle торгуется дешевле по сравнению с MMM, Honeywell торгуется с премией. Замечательно, что Carlisle и Honeywell торгуются по 16,44X и 19,69X соответственно.

Консенсус-прогноз Zacks для прибыли 3M на 2025 год увеличился на 3,8% до $7,92 на акцию за последние 60 дней, что указывает на рост на 8,5% по сравнению с предыдущим годом. Консенсус-прогноз для прибыли на 2026 год увеличился на 2,2% до $8,35 на акцию, что указывает на рост на 5,3% по сравнению с предыдущим годом.

Учитывая силу большинства своих бизнесов, устойчивые прогнозы по прибыли и надежную доходность акций, удержание позиций в 3M, похоже, является правильным выбором. Проблемы, такие как слабость на розничном рынке, высокий уровень задолженности и премиальная оценка, ограничивают краткосрочные перспективы этой компании с рейтингом Zacks #3 (Удержать). В то время как текущие акционеры должны удерживать свои позиции, новым инвесторам следует подождать, пока акции не скорректируются, чтобы предоставить лучшую точку входа.

Акции компании 3m выросли на 22,3% с начала года: стоит ли покупать акции сейчас или подождать?

Honeywell International Inc. HON наблюдает сильный импульс в своем сегменте автоматизации зданий. Компания продолжает получать выгоду от стабильного спроса на свои продукты и решения, что связано с увеличением строительных проектов, особенно в Северной Америке и на Ближнем Востоке. Увеличение количества заказов в дата-центрах, аэропортах и гостиничных проектах позитивно сказывается на сегменте. 
Органические продажи сегмента автоматизации зданий увеличились на 8% по сравнению с прошлым годом во втором квартале 2025 года. Внутри сегмента продажи строительных продуктов выросли на 9% благодаря успешным показателям в области противопожарных, охранных и систем управления зданием. Продажи строительных решений также увеличились на 5%, что связано с ростом в регионе Ближнего Востока. Заказы возросли как по сравнению с предыдущим кварталом, так и по сравнению с прошлым годом, благодаря сильным показателям продуктов. 
Импульс новых продуктов, основанных на программном обеспечении, в США и регионах с высоким ростом, а также успехи в целевых вертикалях, вероятно, продолжат играть важную роль в общем росте сегмента. В 2025 году HON ожидает, что органические продажи сегмента автоматизации зданий вырастут на уровне средних и высоких однозначных цифр с сильными показателями маржи. 
Благодаря сильным результатам в сегментах автоматизации зданий и аэрокосмических технологий HON, его общий портфель заказов вырос на 10% по сравнению с прошлым годом, достигнув $36.6 миллиарда. В 2025 году Honeywell ожидает, что общий объем выручки составит от $40.8 до $41.3 миллиарда, с органической выручкой, ожидаемой на уровне 4-5% по сравнению с прошлым годом. 
Конкуренты HON
Среди своих основных конкурентов Carlisle Companies Incorporated CSL испытывает сильный импульс в сегменте Carlisle Construction Materials, обусловленный высоким спросом на продукты для реконструкции крыш и здоровой строительной активностью. Увеличение продаж на рынке коммерческого строительства, вызванное растущей активностью по реконструкции крыш и выгодами от покупки MTL Holdings, способствовало успеху сегмента. Во втором квартале 2025 года выручка сегмента Carlisle Construction Materials увеличилась на 0.6% по сравнению с прошлым годом. 
Другой конкурент, 3M Company MMM, наблюдает стабильный импульс в сегменте безопасности и промышленности, обусловленный сильными показателями в сфере личной безопасности, гранул для крыш, промышленных клеев и лент, абразивов и электрических рынков. Стабильный спрос на продукты 3M в области электрической инфраструктуры, такие как аксессуары для кабелей среднего напряжения и изоляционные ленты, положительно сказывается на сегменте в ближайшие кварталы. Органические продажи сегмента безопасности и промышленности 3M выросли на 2.5% по сравнению с прошлым годом в первые шесть месяцев 2025 года. 
Ценовая производительность HON, оценка и прогнозы
Акции Honeywell выросли на 10% за последний год по сравнению с ростом отрасли на 1.6%. 
С точки зрения оценки, HON торгуется по прогнозируемому коэффициенту цена/прибыль 19.64X, что выше среднего значения по отрасли 16.33X. Honeywell имеет оценку Value Score D. 
Консенсус-прогноз Zacks по прибыли HON за 2025 год за последние 60 дней увеличивался. 
В настоящее время Honeywell имеет рейтинг Zacks #3 (Удержать). Полный список акций с рейтингом Zacks #1 (Сильная покупка) можно посмотреть здесь. 
Руководитель исследований назвал "единственный лучший выбор для удвоения"
Среди тысяч акций 5 экспертов Zacks выбрали свои любимые, которые могут вырасти на 100% и более в ближайшие месяцы. Из этих 5 директор исследований Шераз Миан выделяет одну с наибольшим потенциалом роста. 
Эта компания ориентируется на аудиторию миллениалов и поколения Z, генерируя почти $1 миллиард выручки только за последний квартал. Недавний откат делает сейчас идеальным временем для покупки. Конечно, не все наши элитные выборы окажутся выигрышными, но этот может значительно превзойти предыдущие акции Zacks, которые могли удвоиться, такие как Nano-X Imaging, которая выросла на 129.6% за чуть более чем 9 месяцев. 
Бесплатно: Посмотрите наши лучшие акции и 4 резерва 
Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет. 
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Рост автоматизации зданий honeywell набирает обороты: ждать ли дальнейшего роста?

Акции Honeywell International Inc. HON показывают неплохие результаты в последнее время, увеличившись на 10% за последний год. Промышленный конгломерат превзошел рост отрасли, составивший 2.5%. В то время как его конкуренты, Carlisle Companies Incorporated CSL, Zebra Technologies Corporation ZBRA и MSA Safety Incorporated MSA, потеряли 4.5%, 0.8% и 1.5% соответственно за тот же период. Однако компания отстает от роста индекса S&P 500, который составил 20.5%.

Цена акций HON
Закрывшись на уровне $216.37 в пятницу, акции торгуются ниже своего 52-недельного максимума в $242.77, но значительно выше своего 52-недельного минимума в $179.36.

Факторы, способствующие успеху Honeywell
Honeywell испытывает постоянную силу в своем бизнесе по послепродажному обслуживанию коммерческой авиации, что обусловлено устойчивым спросом на рынке воздушных перевозок и улучшением цепочки поставок. Во втором квартале 2025 года продажи в сегменте послепродажного обслуживания коммерческой авиации увеличились на 7% по сравнению с прошлым годом. Сила в бизнесе обороны и космоса, благодаря стабильным объемам расходов на оборону в США и за рубежом, а также устойчивому спросу в условиях текущего геополитического климата, также приносит пользу. Во втором квартале продажи в сегменте обороны и космоса выросли на 13% по сравнению с прошлым годом.

В следующих кварталах HON ожидает, что сегмент аэрокосмических технологий выиграет от сильного спроса в коммерческой авиации, роста часов полетов в воздушном транспорте, увеличения поставок корабельных комплектов и высокого объема расходов на оборону. 

Сильный спрос на ее продукты и решения, обусловленный увеличением строительных проектов, особенно в Северной Америке, на Ближнем Востоке и в Индии, ожидается в сегменте автоматизации зданий. Увеличение объемов заказов в центрах обработки данных, аэропортах и гостиничных проектах также является положительным фактором.

Сильная динамика в бизнесе Universal Oil Products, поддерживаемая ростом проектов в области переработки и нефтехимии, остается благоприятной для сегмента энергетических и устойчивых решений. По итогам второго квартала общий объем незавершенных заказов компании вырос на 10% по сравнению с прошлым годом, составив $36.6 миллиарда. На 2025 год она ожидает, что общий доход будет в диапазоне $40.8-$41.3 миллиарда, при этом органический доход должен вырасти на 4-5% по сравнению с прошлым годом.

Стремление Honeywell вознаграждать своих акционеров через дивиденды и обратные выкупы акций также является обнадеживающим. В первые шесть месяцев 2025 года она выплатила дивиденды на сумму $1.48 миллиарда и выкупила акции на сумму $3.6 миллиарда. Кроме того, в сентябре 2024 года HON увеличила свои квартальные дивиденды примерно на 5% до $1.13 за акцию.

Способность компании генерировать сильный свободный денежный поток поддерживает ее дружелюбные к акционерам действия. HON ожидает, что свободный денежный поток будет в диапазоне $5.4-$5.8 миллиарда в 2025 году.

Некоторые краткосрочные проблемы
Слабость в бизнесе решений и услуг по производительности, вызванная замедлением проектов, остается проблемой для сегмента промышленной автоматизации. Во втором квартале 2025 года продажи сегмента снизились на 5% по сравнению с прошлым годом. На 2025 год она ожидает, что органические продажи сегмента промышленной автоматизации снизятся на нижнем и среднем уровне единичных цифр.

Высокий долгосрочный долг остается серьезной проблемой для Honeywell. Ее долгосрочный долг за последние пять лет (2020-2024) увеличился на 9.3% (CAGR). По итогам второго квартала 2025 года долгосрочный долг HON составил $30.2 миллиарда, что выше $25.5 миллиарда на конец 2024 года. Увеличение уровня долга было в основном связано с привлечением средств для приобретений. Учитывая высокий уровень долга, ее наличные и эквиваленты в размере $10.3 миллиарда не выглядят впечатляюще.

Кроме того, процентные расходы и другие финансовые расходы во втором квартале 2025 года остались высокими на уровне $330 миллионов, что отражает увеличение на 32% по сравнению с прошлым годом. Высокие уровни долга могут увеличить ее финансовые обязательства и негативно сказаться на рентабельности в будущем.

Оценка акций
Honeywell в настоящее время торгуется с прогнозируемым P/E за 12 месяцев на уровне 19.63X, что является премией по сравнению с отраслевым уровнем 16.33X. В то время как ее конкурент Carlisle торгуется дешевле по сравнению с HON, Zebra Technologies и MSA Safety торгуются с премией. Примечательно, что Carlisle, Zebra Technologies и MSA Safety в настоящее время торгуются на уровне 15.69X, 19.89X и 20.65X соответственно.

Пересмотр прогноза прибыли HON
Консенсус-прогноз Zacks для прибыли Honeywell в 2025 году увеличился на 1.1% до $10.49 за акцию за последние 60 дней, что указывает на рост на 6.1% по сравнению с прошлым годом. Консенсус-прогноз для прибыли в 2026 году увеличился на 0.8% до $11.36 за акцию, что указывает на годовой рост на 8.2%.

Итог по Honeywell
Несмотря на несколько положительных моментов и впечатляющую тенденцию выплат дивидендов, краткосрочные проблемы, такие как постоянная слабость в подразделении промышленной автоматизации и высокий уровень долга, ограничивают краткосрочные перспективы этой компании с рейтингом Zacks #3 (Удерживать). Текущие акционеры должны сохранять свои позиции, новые инвесторы должны дождаться коррекции акций после недавнего роста, чтобы получить лучшую точку входа.

Honeywell вырос на 10% за год: как вам следует играть на фондовом рынке?

Carlisle Companies сегодня объявила, что ее Совет директоров одобрил увеличение регулярного квартального дивиденда на 10% с $1.00 до $1.10 за акцию, или до $4.40 за акцию на годовой основе. Дивиденд подлежит выплате 2 сентября 2025 года акционерам, зарегистрированным на конец рабочего дня 19 августа 2025 года. Крис Кох, председатель, президент и главный исполнительный директор, сказал: "Увеличение этого года стало 49-м подряд ежегодным увеличением дивидендов Carlisle и демонстрирует наш долгий опыт выдающейся генерации свободного денежного потока и наше обязательство постоянно возвращать капитал нашим акционерам как часть нашей превосходной стратегии распределения капитала."

Совет директоров Sun Life Financial сегодня объявил, что дивиденд в размере $0.88 на акцию обыкновенных акций компании был объявлен, подлежащий выплате 29 сентября 2025 года акционерам, зарегистрированным на конец рабочего дня 27 августа 2025 года. Это та же сумма, которая была выплачена в предыдущем квартале.

NIKE сегодня объявила, что ее Совет директоров объявил квартальный денежный дивиденд в размере $0.40 на акцию обыкновенных акций класса A и класса B, подлежащий выплате 1 октября 2025 года акционерам, зарегистрированным на конец рабочего дня 2 сентября 2025 года.

Marriott International сегодня объявила, что ее Совет директоров объявил квартальный денежный дивиденд в размере 67 центов на акцию обыкновенных акций. Дивиденд подлежит выплате 30 сентября 2025 года акционерам, зарегистрированным на конец рабочего дня 21 августа 2025 года. Компания также объявила, что ее Совет увеличил авторизацию на выкуп акций класса A на дополнительно 25 миллионов акций, что добавляется к примерно 7.4 миллиона акций, которые оставались доступными на 30 июля 2025 года для выкупа по предыдущим авторизациям. С начала года по 30 июля компания выкупила 6.4 миллиона акций на сумму $1.7 миллиарда.

Совет директоров FedEx сегодня объявил квартальный денежный дивиденд в размере $1.45 на акцию обыкновенных акций FedEx, что соответствует продолжающемуся фокусу компании на предоставлении ценности для акционеров. Дивиденд подлежит выплате 1 октября 2025 года акционерам, зарегистрированным на конец рабочего дня 8 сентября 2025 года.

Мнения и взгляды, высказанные здесь, являются мнениями и взглядами автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Ежедневный отчет по дивидендам: csl, slf, nke, mar, fdx

Смотрев на основные активы ETF в нашем покрытии в ETF Channel, мы сравнили торговую цену каждого актива со средней целевой ценой аналитиков на 12 месяцев вперед и вычислили взвешенную среднюю подразумеваемую целевую цену аналитиков для самого ETF. Для Avantis U.S. Large Cap Value ETF (Symbol: AVLV) мы выяснили, что подразумеваемая целевая цена аналитиков для ETF на основе его основных активов составляет $77.29 за единицу. 

С учетом того, что AVLV торгуется по недавней цене около $69.37 за единицу, это означает, что аналитики видят потенциал роста на 11.42% для этого ETF, учитывая средние целевые цены аналитиков основных активов. Три из основных активов AVLV с заметным потенциалом роста по сравнению с целевыми ценами аналитиков — это Carlisle Companies Inc. (Symbol: CSL), ATI Inc (Symbol: ATI) и Elanco Animal Health Inc (Symbol: ELAN). Хотя CSL недавно торговался по цене $354.37 за акцию, средняя целевая цена аналитиков на 26.18% выше и составляет $447.14 за акцию. Аналогично, ATI имеет потенциал роста на 18.66% от недавней цены акций $77.11, если будет достигнута средняя целевая цена аналитиков в $91.50 за акцию, а аналитики в среднем ожидают, что ELAN достигнет целевой цены $16.00 за акцию, что на 17.13% выше недавней цены $13.66. Ниже представлен график цен за двенадцать месяцев, сравнивающий динамику акций CSL, ATI и ELAN:

Ниже представлена сводная таблица текущих целевых цен аналитиков, обсуждаемых выше:
Название
Тикер
Недавняя цена
Средняя целевая цена аналитиков на 12 месяцев
% Потенциал роста до цели
Avantis U.S. Large Cap Value ETF
AVLV
$69.37
$77.29
11.42%
Carlisle Companies Inc.
CSL
$354.37
$447.14
26.18%
ATI Inc
ATI
$77.11
$91.50
18.66%
Elanco Animal Health Inc
ELAN
$13.66
$16.00
17.13%

Оправданы ли эти целевые цены аналитиков или они чрезмерно оптимистичны в отношении того, где будут торговаться эти акции через 12 месяцев? Есть ли у аналитиков обоснование для их целей или они отстают от последних событий в компании и отрасли? Высокая целевая цена относительно торговой цены акций может отражать оптимизм по поводу будущего, но также может быть предвестником понижения целевой цены, если цели были реликтом прошлого. Это вопросы, требующие дальнейшего исследования со стороны инвесторов. 

Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнение Nasdaq, Inc.

Аналитики прогнозируют 11% роста для avlv.

Ключевые моменты  
Скорректированная прибыль на акцию за второй квартал 2025 года составила $6.27, что не дотянуло до ожиданий аналитиков и лишь незначительно превысило показатели прошлого года.  
Выручка (GAAP) осталась практически неизменной по сравнению с прошлым годом во втором квартале 2025 года и оказалась ниже консенсус-прогнозов, поскольку новые строительные и жилые рынки ослабли.  
Руководство понизило прогноз по выручке и скорректированной марже EBITDA на весь финансовый год 2025, что отражает слабый спрос и ограниченные ценовые возможности в некоторых линейках продуктов.  
Carlisle Companies (NYSE:CSL), ведущий североамериканский поставщик энергоэффективных строительных продуктов и решений, опубликовала свои финансовые результаты за второй квартал финансового 2025 года 30 июля 2025 года. Основная информация из этого квартала: как выручка (GAAP), так и скорректированная прибыль на акцию (non-GAAP) не оправдали ожиданий аналитиков, так как постоянные трудности в новых строительных и жилых рынках оказали давление на результаты. Скорректированная прибыль на акцию составила $6.27, что ниже консенсус-оценки в $6.58, а выручка составила $1,449.5 миллиона, также ниже прогнозируемых аналитиками $1,492.61 миллионов (GAAP). Компания удерживала выручку примерно на уровне прошлого года, но наблюдала замедление маржинальности и общего роста прибыли. Руководство представило более слабый прогноз на оставшуюся часть 2025 года, снизив ожидания как по росту выручки, так и по прибыльности.  
Метрика  
Q2 2025  
Ожидание Q2  
Q2 2024  
Изменение по сравнению с прошлым годом  
Скорректированная прибыль на акцию (non-GAAP)  
$6.27  
$6.58  
$6.24  
0.5%  
Выручка  
$1,449.5 миллиона  
$1,492.61 миллиона  
$1,450.6 миллиона  
(0.1%)  
Операционная маржа  
23.1%  
26.0%  
(2.9) п. п.  
Скорректированная EBITDA  
$389.3 миллиона  
$417.6 миллиона  
(6.8%)  
Свободный денежный поток  
$258.0 миллиона  
$155.8 миллиона  
65.6%  
Источник: Оценки аналитиков предоставлены FactSet. Ожидания руководства основаны на прогнозах руководства, как указано в отчете о прибылях за Q1 2025.  
Обзор бизнеса и стратегический фокус  
Carlisle Companies разрабатывает и производит ряд энергоэффективных и устойчивых продуктов в основном для коммерческих и жилых зданий. Основные бизнес-единицы компании – Carlisle Construction Materials (CCM) и Carlisle Weatherproofing Technologies (CWT), которые вместе охватывают кровельные системы, архитектурные металлы, изоляционные материалы и приложения для защиты от атмосферных воздействий.  
Долгосрочный успех компании зависит от нескольких факторов: продолжительных инвестиций в инновации энергоэффективных продуктов, дисциплинированного подхода к слияниям и поглощениям для расширения портфеля строительных решений и операционного совершенства, обеспечиваемого системой Carlisle Operating System (COS). Тем не менее, продолжающиеся изменения на ключевых строительных рынках, ценовая ситуация и интеграция недавних приобретений остаются критически важными для роста и результатов.  
Квартал в обзоре: данные, тенденции в сегментах и факторы бизнеса  
Выручка (GAAP) осталась практически неизменной по сравнению с прошлым годом, поскольку рыночная динамика разошлась по сегментам, с ростом активности по повторной кровле, в основном компенсирующим слабость на новых строительных и жилых рынках. Сегмент CCM продемонстрировал умеренный рост выручки благодаря вкладу от приобретения MTL в прошлом году, хотя органическая выручка в этом сегменте немного снизилась. CWT столкнулся со снижением общей выручки на 2% (GAAP), с более выраженным органическим снижением на 10% из-за постоянной слабости в жилом спросе. Руководство подчеркнуло силу и стабильность рынка повторной кровли, который теперь составляет 70% бизнеса CCM в области кровли и помогает генерировать постоянную выручку.  
Показатели прибыльности ухудшились по сравнению с прошлым годом. Операционная маржа снизилась до 23.1%, упав на 2.9 процентных пункта, в то время как скорректированная маржа EBITDA уменьшилась до 26.9%, что отражает более высокие затраты и более низкие объемы в нескольких ключевых линейках продуктов. Скорректированная EBITDA на уровне сегментов показала снижение на 13% в CWT и на 5% в CCM, причем сжатие маржи ощущалось более остро в сегменте защиты от атмосферных воздействий из-за снижения долговой нагрузки и ограниченного влияния на повышения цен. Увеличение операционных расходов и слабые цены в таких областях, как изоляция из вспененного полимерного материала, также оказали негативное влияние.  
Несмотря на эти давления, Carlisle достигла рекордной скорректированной прибыли на акцию в $6.27. Компания завершила выкуп 0.8 миллиона акций на сумму $300 миллионов. За первую половину 2025 года общий объем выкупа акций достиг $700 миллионов, а выплаченные дивиденды составили $88 миллионов. Квартальные дивиденды были увеличены на 17.6% в августе прошлого года и составили $1.00 на акцию, продолжая долгую традицию компании по увеличению дивидендов. Руководство также подчеркнуло приобретение Bonded Logic, которое расширяет его позиции на рынке изоляции объемом $14 миллиардов и поддерживает стремление к устойчивым, энергоэффективным строительным решениям. Изоляция Henry UltraTouch — экологически чистый строительный материал — была признана в отрасли финалистом награды Home Depot за инновации в мерчандайзинге.  
Инновации и операционные улучшения были центральными темами квартала. Carlisle завершила значительные проекты автоматизации в CWT, используя систему Carlisle Operating System, оценивая увеличение скорректированной EBITDA на $12 миллионов в год. Новые запуски продуктов включали двухбаковый Flexible Fast Adhesive, Blueskin VP и энергоэффективную изоляцию Henry UltraTouch. Эти разработки поддерживают цели компании в области соблюдения нормативных требований, спроса клиентов на устойчивость и улучшения маржи. Фокус руководства продолжает быть на целевых потоках постоянной выручки, операционной эффективности и создании инновационных решений, которые обеспечивают практические преимущества, такие как экономия на трудозатратах и соблюдение нормативных требований для владельцев зданий и подрядчиков.  
Прогноз руководства и что следует наблюдать  
Компания пересмотрела свои финансовые прогнозы на оставшуюся часть финансового 2025 года. Руководство теперь ожидает роста выручки в низком однозначном диапазоне, что ниже предыдущего прогноза, предполагающего рост в среднем однозначном диапазоне. Ожидается, что обе основные бизнес-единицы — CCM и CWT — добьются лишь ограниченного роста выручки, при этом прогноз по сегменту защиты от атмосферных воздействий (CWT) был снижен по сравнению с предыдущими прогнозами. Скорректированная маржа EBITDA, ключевой показатель основной прибыльности, теперь ожидается, что снизится на 150 базисных пунктов вместо роста, как ранее оценивалось.  
Этот сниженный прогноз является результатом продолжительных «задержек в проектах, меньшей, чем ожидалось, загрузки инвентаря дистрибьюторов и замедления новых тендеров на строительство», по словам руководства. Возможность передачи повышения цен, за исключением тех, которые вызваны тарифами, также остается ограниченной. В отчете о прибылях не было представлено дальнейших подробных количественных прогнозов, кроме этих основных ожиданий. Компания подтвердила свою надежную ликвидную позицию с $68 миллионов наличными и $1 миллиардом недоступных средств по кредитной линии на 30 июня 2025 года, однако ее денежные средства резко снизились по сравнению с прошлым годом из-за агрессивного капитального развертывания, включая выкуп акций и недавние приобретения.  
В дальнейшем инвесторы и аналитики будут следить за стабилизацией активности в коммерческом и жилом строительстве, возобновлением ценового импульса и влиянием недавних запусков продуктов и проектов автоматизации на сегментные маржи. Прогресс в интеграции новых приобретений и дальнейшее выполнение долгосрочных целей устойчивого развития остаются основными аспектами плана Carlisle Vision 2030, даже несмотря на то, что краткосрочная картина стала менее определенной из-за изменения спроса на конечном рынке и давления на маржу.  
Выручка и чистая прибыль представлены с использованием общепринятых бухгалтерских принципов США (GAAP), если не указано иное.  
Куда инвестировать $1,000 прямо сейчас  
Когда наша аналитическая команда имеет советы по акциям, стоит прислушаться. В конце концов, общий средний доход Stock Advisor составляет 1,049%* — это превосходящий рынок результат по сравнению с 182% для S&P 500.  
Они только что раскрыли, что считают 10 лучших акций для инвесторов, чтобы купить прямо сейчас, доступных при присоединении к Stock Advisor.  
*Доходы Stock Advisor на 29 июля 2025 года  
JesterAI — это Foolish AI, основанный на различных моделях обработки естественного языка (LLMs) и собственных системах Motley Fool. Все статьи, опубликованные JesterAI, проверяются нашей редакционной командой, и Motley Fool несет окончательную ответственность за содержание этой статьи. JesterAI не может владеть акциями, поэтому у него нет позиций в каких-либо упомянутых акциях. Motley Fool не имеет позиции в каких-либо упомянутых акциях. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.  
Мнения и взгляды, выраженные здесь, являются мнениями автора и не обязательно отражают мнения Nasdaq, Inc.

Показатель	TTM Медиана
P/E	12,93 21,58
P/S	3,41 1,29
P/B	6,49 2,25
P/FCF	18,48 17,83

Показатель	TTM Медиана
ROE	47,29 15,71
ROA	20,43 6,45
ROI	28,13 9,56
Чистая стоимость	16,95 1,27
Коэффициент быстрой ликвидности	2,18 1,16
Тек. ликвидность	2,89 1,57

Показатель	TTM Медиана
Чистая рентабельность	26,19 7,31
Маржа операционной прибыли	22,82 10,18
Валовая маржа	37,70 32,50
Рентабельность материального капитала	4,20 тыс. 25,81

Показатель	TTM Медиана
Прибыль на акцию (EPS)	3,61 0,49
Прогноз прибыли на акцию (EPS)	3,53 0,53
Выручка	1,12 млрд 194,00 млн
Валовая прибыль	405,00 млн —
EBITDA	270,00 млн —

Carlisle Companies Incorporated

Показатели TTM за последний квартал МСФО и их историческая динамика

Оценка стоимости

Долговая нагрузка

Рентабельность

Другие мультипликаторы

Выручка