Что такое стратегия?
Опционная стратегия — это комбинация двух или более опционных позиций с одним базовым активом, которая может включать купленные или проданные Call и Put опционы с одинаковым или отличающимися страйками и датами исполнения, а также длинную или короткую позицию по базовому активу.
Каждая опционная стратегия ориентирована на определенный сценарий поведения цены в будущем. Часть стратегий ориентирована на рост базового актива, часть на его снижение.
Третий класс стратегий предполагает получение прибыли, если на момент исполнения цена актива находится в определенном диапазоне.
Четвертый класс — стратегии предполагающие, что цена значительно изменится, причем неважно в какую сторону.
Пользователь Finam Trade может создать собственную стратегию с помощью мультелеговых заявок.
Определите собственный сценарий поведения цены актива.
Определите инвестиционную цель
- Спекуляция на движении цены: если вы имеете сценарий поведения цены на определенный период, подберите соответствующую стратегию или создайте собственную.
- Хеджирование рисков: используйте опционы и стратегии для защиты существующих позиций от неблагоприятных изменений цен.
Оцените рыночные условия
- Волатильность: изучите текущий уровень волатильности на рынке. Высокая волатильность может увеличить стоимость опционов.
- Тренды и прогнозы: определите текущие тенденции и прогнозы по выбранному активу, чтобы сделать обоснованный выбор.
Выберите страйк-цену опциона
- В денегах (In-the-Money): опционы, которые уже имеют внутреннюю стоимость. Они дороже, но могут быть менее рискованными.
- На деньгах (At-the-Money): опционы со страйк-ценой, близкой к текущей рыночной цене актива.
- Вне денег (Out-of-the-Money): более дешевые опционы, которые станут выгодными только при значительных изменениях цены.
Определите срок истечения
- Краткосрочные опционы: подходят для быстрого реагирования на изменяющиеся рыночные условия.
- Долгосрочные опционы: предоставляют больше времени для реализации стратегии, что может снизить риски.
Рассчитайте стоимость и возможную прибыль
- Это делает торговая платформа. Используйте графики прибылей и убытков, которые показывают возможную прибыль и риск.
- Проявляйте осторожность при использовании стратегий с неограниченными потенциальными убытками.
Применяйте методы управления рисками
- Диверсификация: не вкладывайте все средства в один опцион или стратегию.
- Мониторинг позиций: регулярно проверяйте состояние своих позиций и корректируйте стратегии при необходимости.